The Effects of International Retirement Migration on Indigenous Communities: Empirical Insights from Cotacachi, Ecuador

Abstract

abstract: International retirement migration (IRM) is known to be an important factor for regional economic development in some low-and middle-income countries. However, IRM's effects on land prices and real estate markets, especially housing, are controversial. Using the case study of the Andean city of Cotacachi, Ecuador, this paper discusses the economic and socio-spatial effects of IRM-related construction of comparatively high-priced retirement homes on indigenous communities' access to land and housing prices in the urban area. Based on the analysis and collection of quantitative and qualitative data, the paper identifies that IRM-related foreign investments result in increased prices of (agricultural) land and urban housing. This especially affects indigenous communities as they are historically marginalized in access to land. To understand the IRM-related effects, we contextualize and discuss these in light of the historical control of land by landowning élites. Our data show that recent IRM-oriented real estate development—paired with highly uneven postcolonial distribution of land—has unequal socio-spatial effects: land-rich élites benefit from selling land to both local and foreign investors, while landless and land-poor indigenous communities face increasing difficulty in accessing land for agriculture. resumen: La migración internacional de jubilados (MIJ) es conocida como un factor importante para el desarrollo económico regional en algunos países. Sin embargo, sus efectos sobre los precios del suelo y los mercados inmobiliarios son controversiales. A partir de un estudio en la ciudad de Cotacachi, Ecuador, este artículo analiza los efectos económicos y socio-espaciales de la construcción de viviendas de alto valor para jubilados extranjeros, en relación con el acceso a la tierra en las comunidades indígenas y el precio de la vivienda. El artículo identifica que las inversiones extranjeras relacionadas con la MIJ provocan un aumento en los precios de la tierra y la vivienda urbana. Esto, a su vez, afecta especialmente a las comunidades indígenas. Con el fin de entender los efectos relacionados con la MIJ, discutimos los mismos, a la luz del control histórico de la tierra por parte de las élites terratenientes. Nuestros datos reflejan que el desarrollo inmobiliario relacionado con la MIJ junto con la distribución postcolonial de la tierra tiene efectos socio-espaciales desiguales: las grandes élites terratenientes se benefician de la venta de tierras, mientras que las comunidades indígenas (sin) o pobres en tierras enfrentan grandes dificultades para continuar con la agricultura.